Ипотечные банки предоставляют долгосрочные ссуды под залог недвижимости – земли и строений. Они мобилизуют ресурсы посредством выпуска особого вида ценных бумаг – закладных листов, обеспечением которых служит заложенная в банках недвижимость. Клиентам ипотечных банков являются фермеры, население, а в ряде случаев – предприниматели.
Ипотечный кредит фермеры нередко предназначают для покупки земли. Частично ипотечные ссуды используются для приобретения машин, удобрений. И других средств производства. Кроме того, покупка земли этими фермерами дает им возможность расширять свое хозяйство.
Получение ипотечных ссуд (в США) по-разному влияет на различные группы фермеров: в то время как крупные капиталистические фермеры используют эти ссуды для расширения своих земельных владений и ферм, на мелких фермеров ипотечная задолженность оказывает пагубное влияние и способствует их разорению. Общая сумма кредита значительно превышает ипотечную задолженность фермеров, включая ипотечные ссуды под городскую недвижимость.
Ипотечный кредит предоставляется в США различными видами банков (коммерческими, сберегательными), а также страховыми компаниями, ссудосберегательными ассоциациями.
1.2. Ликвидность коммерческого банка.
Исходя из функциональных особенностей коммерческого банка как структурного звена банковской системы и одновременно кредитной организации предпринимательского порядка руководство банка в целях извлечения наибольшей прибыли должно повседневно решать следующие три взаимосвязанные экономические задачи, обеспечивающие дееспособность коммерческого банка вообще и успех банковского дела в целом:
· достижение доходности (прибыльности) банковского дела для покрытия своих затрат, обеспечение перспектив развития, выплатой дивидендов акционерам банка и процентов клиентам – вкладчикам денежных средств, создание необходимых денежных средств, создание необходимых страховых резервов, оплата государственных отчислений и пр.;
· обеспечение платежеспособности банка, т.е. способности в должные сроки и в полной сумме отвечать своим обязательствам перед кредиторами – государством, банками, вкладчиками и др.;
· Обеспечение ликвидности, т.е. возможности быстрого (желательно без потерь доходности или без дополнительных затрат) превращение активов банка в платежные средства для своевременного выполнения обязательств по пассиву (погашения своих долговых обязательств).
В экономической литературе подчас смешиваются два понятия – ликвидность и платежеспособность коммерческого банка, что в последующем на практике приводит к отождествлению способов и методов их поддержания и в результате – к непредсказуемым последствиям дальнейшего функционирования коммерческого банка как предпринимательской структуры в сфере банковского дела вообще.
В международной практике банкиры считают платежеспособность таким же признаком жизнедеятельности, каким врачи – сердцебиение своего пациента. В основе “жизнедеятельности” коммерческого банка лежит, прежде всего, ликвидность.
В отсутствии ликвидности банк вряд ли может быть платежеспособным. Как показывает практика, потеря банком ликвидности приводит в итоге к его неплатежеспособности, после чего как следствие наступает банкротство.
Таким образом, в обеспечении деятельности коммерческого банка высокого уровня стабильности, устойчивости и надежности ликвидность – первична, платежеспособность – вторична.
Данное положение является объективным и непременным условием при формировании перспектив банковской политики, определение цели и стратегии его деятельности, если банк не собирается работать “вслепую”.
Это особенно важно в условиях экономической неопределенности спроса на банковские ресурсы (кредиты и прочие активы) и поступление в банк денежных средств по вкладам и другим пассивным источникам.
На практике ликвидность банка определяется оценке ликвидности его баланса: баланс банка считается ликвидным, если средства по активу позволяют за счет быстрой их реализации покрыть срочные обязательства по пассиву. Следовательно, на уровень (показатель) ликвидности банка, прежде всего, влияет структура активов баланса и соответственно состав, и виды активных операций. Следует при этом помнить, что чем выше ликвидность какого-либо актива в балансе банка, тем ниже его доходность, и наоборот. Актив баланса банка – это стоимость банковских ресурсов по целям их использования, источник будущих доходов по результатам банковской деятельности. Структура актива баланса – взвешенные по удельному весу и стоимостному исчислению виды активных операций (деятельности) коммерческого банка с целью получения прибыли, обеспечение платежеспособности и ликвидности.
Это основополагающее свойство активов и взаимозависимость между их доходностью и ликвидности при недооценке приводят на практике банк к необоснованным потерям в доходности (если показатель ликвидности превышает необходимые нормативы), либо к повышенной доходности за счет снижения уровня ликвидности ниже допустимых норм, что сугубо опасно для банка – оказаться неплатежеспособным и в итоге – банкротом.
Таким образом, оценка активов баланса банка – это отражение его политики через реализацию активных операций, а их анализ в общем, балансе – определение уровня доходности, ликвидности, платежеспособности и на их основе – отражение стратегической цели деятельности коммерческого банка в целом.
Активы баланса банка, отражающие соответствующие активные операции, по экономической значимости в деятельности банка можно характеризовать следующие свойства:
· по уровню доходности – операции, приносящие наибольший доход;
· по уровню ликвидности – операции, обеспечивающие возможность
использования некоего актива в качестве платежного средства либо быстрого его превращения в таковое. В частности, применительно к отчетной форме баланса банка размещение статей активов (сверху вниз) построено на принципах убывающего уровня ликвидности каждого из них;
· по степени риска – операции, по которым имеется потенциальная
возможность (степень) не возврата размещенных банковских ресурсов с целью получения прибыли.
Оценивая реальный уровень ликвидности конкретного банка, следует не только принимать в расчет потенциально возможную доходность какого-либо актива (соответственно операции по размещению банковских ресурсов), но и учитывать ту степень риска, которая связана с вероятностью не возврата банковских средств по соответствующей активной операции.
Учитывая фактор риска активных операций в оценке ликвидности баланса коммерческого банка, можно вывести следующую зависимость между основными качественными свойствами его активов, формирующих его политику и стратегическую цель деятельности: чем выше доходность активов банка, тем больше риск операций по ним, но тем ниже уровень ликвидности баланса, а, следовательно, и платежеспособности банка в целом, и наоборот.
Таким образом, обеспечение ликвидности банка – это сложная и многофакторная задача, успех решения которой определяет суть и содержание политики и деятельности любого коммерческого банка как предпринимательской структуры в системе банковского дела.
Исходя из международной теории и практики банковского дела, экономической взаимосвязи ликвидности, платежеспособности, доходности и риска, в целях выработки тактики и механизмов управления ликвидностью банка,, активы баланса коммерческих банков условно подразделяют на следующие пять структурных групп:
1. банковские активы, не приносящие дохода соответственно имеющие нулевой или минимальный риск, но самые ликвидные, которые могут быть немедленно использованы для выплаты долговых обязательств банка. К этой группе относятся:
· кассовая наличность банка;
· остатки на счетах в Центральном Банке в форме обязательных резервов;
· чеки и другие платежные документы в процессе инкассирования.
Данная группа активов по международной практике относится к банковским активам первичного резерва, обеспечивающего поддержания необходимого уровня ликвидности банка в целом;
2. банковские активы, приносящие небольшой доход и соответственно
имеющие незначительный риск, но достаточно высоко ликвидные, которые с минимальной задержкой по времени и незначительными потерями могут быть превращены в наличные деньги или средства платежа для погашения долговых банковских обязательств. К данной группе активов относятся:
· кредиты, выданные другим банкам (межбанковский кредит);
· ценные коммерческие бумаги;
· краткосрочные ценные бумаги, выпущенные правительственными органами, финансовыми и промышленными корпорациями;
· одновременные займы одного банка у другого под залог высококачественных ценных бумаг .В международной практике такие займы носят условное название РЕПО;
· другие аналогичные активы;
3. банковские активы, связанные с банковскими, приносящие основную
массу прибыли, имеющие самый высокий уровень среди активных операций банка и обладающие средней степени ликвидности;
4. банковские активы, связанные с портфелем ценных бумаг (или с портфелем банковских инвестиций). Эти активы банка представляют собой второй по значимости источник дохода банка. В то же время, распределением диверсификации (распределение инвестируемых денежных средств между различными видами ценных бумаг инвестиционного портфеля с целью снижения риска возможных потерь или доходов от него), уменьшают уровень риска активных операций, обеспечивая тем самым поддержания необходимого уровня ликвидности баланса банка в целом. В данную группу активов (состав портфеля ценных бумаг) входят:
· ценные бумаги федеральных учреждений, облигации, векселя;
· облигации муниципалитетов (местных региональных учреждений), которые по своим качествам – доходности и ликвидности – имеют привлекательность у коммерческих банков, к тому же доход по данным бумагам не подлежит обложению федеральными налогами;
· акции, облигации и векселя производственных корпораций и объединений, а также других коммерческих банков;
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9
