Не произошло качественных изменений в отраслевой структуре

кредитования. По-прежнему наиболее активно банки предоставляют кредиты

предприятиям экспортоориентированных отраслей (см. табл. 3). Причем

структура заимствований по секторам в течение последних трех лет почти не

меняется, а по сравнению с докризисным периодом экспортно-сырьевая

направленность кредитного портфеля банков даже усилилась. Это означает, что

банковский сектор способствует "замораживанию" нынешней структуры

российской экономики, а не ее прогрессивному изменению в пользу развития

обрабатывающих отраслей и "новой экономики".

Таблица 3

Инвестиции в основной капитал по отраслям промышленности

|Инвестиции в основной капитал |100 |

|Промышленность |44,9 |

|В том числе | |

|Топливная |23,0 |

|Электроэнергетика |4,6 |

|Цветная металлургия |3,6 |

|Пищевая |3,3 |

|Машиностроение и металлообработка |3,1 |

|Черная металлургия |2,6 |

|Химическая и нефтехимическая |1,7 |

|Лесная, деревообрабатывающая и целлюлозно-бумажная|1,2 |

|Промышленность строительных материалов |0,7 |

|Легкая |0,2 |

[5] В рамках такой организации банковской системы крайне затруднен

перелив капитала в новые сектора и новые предприятия-заемщики, не зависимые

от финансово-промышленных групп. Прежде всего речь идет о переливе капитала

из сырьевых отраслей-экспортеров, контролируемых крупнейшими компаниями,

где генерируются основные доходы, в обрабатывающие сектора экономики с

преобладанием средних или крупных, но независимых предприятий. Учитывая

доминирование среди клиентов банков и их собственников компаний сырьевых

экспортоориентированных секторов, можно констатировать, что российская

банковская система проявляет высокую чувствительность к колебаниям мировой

конъюнктуры. Тем самым в зону конъюнктурного риска непосредственно попадает

до 25-30% активов банковской системы.

Несмотря на расширение кредитной деятельности, вклад банковской

системы в поддержание экономического роста остается скромным. По-прежнему

основная часть кредитов реальному сектору носит краткосрочный характер и

направлена в большей степени на пополнение оборотных средств предприятий.

Финансирование инвестиционных программ предприятия вынуждены осуществлять

главным образом за счет собственных средств.

Банковские кредиты "работают" не столько на увеличение объемов

производства и инвестиций, сколько на оздоровление финансового состояния

предприятий: снижение кредиторской задолженности, пополнение ликвидности и

увеличение финансовых вложений. Относительный дефицит долгосрочных

кредитных ресурсов в базовых отраслях экономики достигает 4-5% ВВП.

Динамика роста ресурсной базы банковской системы не соответствует

требованиям банков, ориентированных на кредитование реального сектора.

Замедление темпов роста пассивов произошло вследствие:

- снижения доходов предприятий (доля валовой прибыли в ВВП уменьшилась

с 43% в 2000 г. до 40% в 2001 г. и 35% в 2002 г.);

- роста доходов населения (доля заработной платы в ВВП превысила

50%);

- завершения интенсивного процесса замещения неденежных форм расчетов

между предприятиями денежными.

Компенсировать уменьшение притока ресурсов от предприятий банкам

удается за счет средств населения. Высокие темпы роста вкладов граждан

свидетельствуют о том, что банковская система начинает выполнять функцию

трансформации сбережений населения в кредиты реальному сектору экономики.

Вклады населения — источник инвестиций в экономику

Объем банковских вкладов населения в последние годы рос достаточно

динамично:[4] вдвое быстрее, чем активы банков, и в 4 раза быстрее, чем их

капитал, что объясняется ростом личных доходов граждан и восстановлением

доверия к банковской системе в целом. "Нефтяные" деньги, которые два года

обращались в экономике, в конечном счете доходят до населения и по мере

роста покупательной способности оседают в виде банковских депозитов.

Основным клиентом банков становится активно формирующийся средний класс.

Если за период с 1 января 2001 г. по 1 ноября 2002 г. доля средств

предприятий и организаций на счетах и в депозитах снизилась на 6 п.п. (с

28,4 до 22,4%), то средства на счетах физических лиц возросли на 5,6 п.п.

(с 19,5 до 25,1%, см. рис. 3). Особенно быстро растут валютные вклады -

почти на 50% в течение 2002 г., то есть население направляет свои валютные

накопления в коммерческие банки.

Рис 3

Таким образом, средства населения становятся важнейшим источником

пассивов банковского сектора. Ежегодный прирост сбережений населения

составляет около 20 млрд. долл., при этом лишь 1/3 из них поступает в

банковскую систему. Основная часть - около 55% - направляется на покупку

наличной валюты. Значит, на руках у населения находится до 100 млрд. долл.

Важнейшей задачей является трансформация этих накоплений через

коммерческие банки в инвестиции в экономику. Для этого необходимо решить

как минимум две задачи: в кратчайшие сроки "запустить" систему

гарантирования вкладов населения; внести в Гражданский кодекс поправки,

защищающие банки от риска досрочного изъятия вкладов. Решение первой задачи

позволит значительно увеличить пассивы банков, а второй - создаст

предпосылки для полноценного финансирования банками инвестиционных программ

предприятий, снизив риски ликвидности и исключив ситуацию, когда банки

фактически привлекают депозиты до востребования по цене срочных вкладов.

В последние годы ведущие банки максимально использовали свои

возможности по привлечению средств населения и зарубежных банков и

увеличили отрыв от своих менее крупных коллег. В ближайшем будущем именно

эти источники средств станут основным фактором роста пассивов банков (см.

рис. 4). В более выгодном положении оказываются те банки, которые уже давно

начали выстраивать розничный бизнес, сделав его для себя стратегическим

направлением. Объективными преимуществами здесь обладают крупные банки с

разветвленной филиальной сетью. При этом роль корпоративных клиентов (как

источника формирования пассивов банков), использующих средства на развитие

производства, будет продолжать падать. Большинство банков (например,

Росбанк, ИМПЭКСбанк), снизивших свои показатели по итогам прошлого года,

пострадали именно из-за сокращения остатков на расчетных счетах юридических

лиц.

Как уже упоминалось, определяющее значение для масштабного притока в

банки средств населения имеет создание системы страхования вкладов,

которая, как показывает мировая практика, является одним из важнейших

факторов стабильности банковского сектора. По данным МВФ, в настоящее время

страхование депозитов населения осуществляется более чем в 70 странах, в

том числе во всех государствах Европы (кроме России и Албании), в США,

Канаде, 12 латиноамериканских, 10 африканских и 8 азиатских странах.

Моральные риски российской системы страхования вкладов хорошо видны. Часть

коммерческих банков получает реальную возможность проводить рискованную

политику за счет беднейших вкладчиков, в основном пенсионеров, хранящих

свои небольшие трудовые накопления в Сбербанке, и за счет госбюджета

Рис 4

Выводы

В данной работе была рассмотрена структура и роль банковской системы в

РФ. А так же динамика развития экономики России за последние годы.

В заключение хотелось бы отметить, что, [5] несмотря на положительную

динамику роста основных показателей, банковская система по-прежнему

подвержена конъюнктурным колебаниям рынка, гиперчувствительна к любой

негативной информации. В преддверии вступления России в ВТО и неизбежного

открытия национальной банковской системы для международного финансового

капитала за короткий период предстоит создать все необходимые условия для

повышения ее финансовой устойчивости в целом, которые будут способствовать

росту капитализации кредитных организаций, улучшению качества собственного

капитала, снижению издержек. Чем раньше произойдет выравнивание условий,

тем больше времени у отечественных банков останется на подготовку к работе

в режиме конкуренции с иностранным банковским капиталом.

Список использованной литературы:

1. А.Н. Азрилиян «Большой экономический словарь»,

Москва, Фонд «Правовая культура», 1994 г.

2. Ю.И. Коробов, Ю.Б. Рубин, В.И. Солдаткин «Портфель делового человека.

Банковский портфель №1 - Москва, Соминтек 1994. -

3. Г.М. Гамидов «Банковское и кредитное дело». –

Москва. Банки и Биржи, 1994.

4. А. Саркисянц. О роли банков в экономике.

«Вопросы экономики» №3, М., 2003г.

5. С.А. Маричев. Капитализация российской банковской системы:

проблемы и перспективы роста. «Деньги и кредит» №11., 2004 г.

-----------------------

[pic]

Страницы: 1, 2, 3